No Bitcoin 2024 em julho passado, Samara Alpha Management e Bitcoin Magazine Pro selecionaram Boreal, um fundo de hedge DeFi neutro para o mercado, como o vencedor da competição Bitcoin Alpha deste ano.
A Boreal recebeu US$ 1 milhão em financiamento inicial e acesso a infraestrutura em nível de instalação em Samara para ajudar a administrar seu fundo.
A Boreal se destacou por sua estratégia de negociação, que utiliza diversos protocolos DeFi para gerar rendimentos além de dólares americanos, bitcoin e ether.
“Mesmo quando as coisas estão muito boas, sempre há uma maneira de gerar lucro no DeFi”, disse o fundador da Boreal, Evan Morris, que está no espaço criptográfico desde 2016 e trabalhou em finanças tradicionais antes disso.
“Comecei neste espaço há quatro anos administrando moedas estrangeiras com dois amigos e acabei ingressando em uma grande empresa como gestor de portfólio onde fiz estratégia DeFi por alguns anos. Recentemente lancei a Boreal e agora, com a ajuda da Samara, podemos levar as coisas para o próximo nível”, acrescentou.
Adil Abdulali, Diretor de Investimentos da Samara Asset Management e um dos jurados da competição, comentou por que Samara estava feliz em trabalhar com a Boreal.
“Evan é alguém com excelente histórico e perfil de risco certo para esse tipo de estratégia”, disse ele. “Ele é comercialmente maduro e, como a criptografia é um mercado tão pequeno, alguém com vários anos de experiência em DeFi é raro.”
Abdulali também compartilhou detalhes de como Samara planeja apoiar Morris.
“Pensamos que se houvesse uma maneira de removê-lo rapidamente com toda a infraestrutura como gerenciador, contabilidade, contabilidade, documentos de assinatura, conta bancária, contas BitGo, etc. – tudo o que temos – vamos fazer isso”, disse ele.
DeFi para Bitcoin
Seguindo em frente, Morris vê o bitcoin desempenhando um papel muito maior no espaço DeFi.
“Com a entrada do bitcoin no espaço DeFi, podemos fazer algumas das mesmas coisas que fizemos com stablecoins há alguns anos”, disse ele.
“O DeFi 1.0 foi baseado principalmente em USDC e Tether, mas o futuro do DeFi incluirá diferentes tipos de derivados de bitcoin e bitcoin embalado. E estamos felizes em fornecer a moeda.”
Abdulali também acredita que o bitcoin desempenhará um papel importante no DeFi, e sua empresa está bem posicionada para ajudar a Boreal a capitalizar isso.
“O Bitcoin não é como qualquer outra moeda – é um dos melhores títulos que existem”, disse ele.
“Usamos bitcoin em nosso fundo denominado em bitcoin, que lançamos há cerca de um ano e que usa as mesmas estratégias de nosso fundo denominado em dólar, neutro para o mercado. No entanto, a carteira funciona inteiramente em bitcoin”, acrescentou.
“A ideia é usar bitcoin nesses novos protocolos DeFi como o Babylon em estratégias de criação de mercado, em vez de colocar um título como USDC ou USDT na exchange.”
O futuro do DeFi
Morris explicou que o DeFi percorreu um longo caminho desde há quatro anos, quando entrou em cena pela primeira vez como um setor de criptografia.
“Existem muitas ferramentas para obter alertas inteligentes de contratos e verificações inteligentes de segurança de contratos”, disse ele.
“A segurança cibernética e a tecnologia de carteira também são muito melhores. Isso permite produtos DeFi de classe empresarial”, acrescentou.
E Abdulali quer ver a Boreal tirar vantagem deste DeFi de nível institucional antes que as instituições cheguem.
“Todo esse novo dinheiro institucional não afetará o DeFi por enquanto”, explicou Abdulali. “Eles não entraram no bitcoin, então vai demorar muito até que o espaço DeFi fique saturado e haja muito dinheiro”, acrescentou.
“Haverá bons resultados para alguns de nós que estão dispostos a jogar neste espaço agora.”
